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強者恆強 比價而上
多頭趨勢不變 技術面從成交量著手
美股持續走穩多頭軌道中,台股雖不到亦步亦趨程度,多頭架構卻依舊相當完整,操作上除業績展望佳的公司外,也可留意技術面持強個股。
技術分析基本上是一門統計學,建構在人性反覆循環的歷史中,根據過往的歷史資料,透過運算解析,推測未來走勢,摸頭猜底難度都高,順勢操作較易於借力使力。然而,就如同基本面、籌碼面或其他分析模式一樣,都存在著一定程度的盲點,若能綜合各大面向一併觀察,將相對有利於提升操作勝率。
從今年加權指數的表現來看,最高上漲一二九二.二點、漲幅為十三.九六%,已是連續四一個交易日收盤站在萬點之上(至七月十九日)。今年上漲過程中,僅五個交易日的收盤低於季線,目前短、中、長期均線皆向上走揚,仍為標準多頭型態,而櫃檯指數近期連六紅,頗有突破整理、挑戰高點的氣勢。
不得不提到台積電(2330)、鴻海(2317)與大立光(3008),三大權值股強勢表態,包含為數眾多的蘋果供應鏈、同產業個股與旗下公司,全面雨露均霑跟漲,台幣升值、外資買超的資金外溢效果,持續在盤面發酵,股價處中高價位,比價效應搭配業績,低價位則有補漲與題材加持,強勢者恆強態勢明確。
光學股持強續攻
大立光從三七九○大漲至五六一○元,主要激勵兩個族群,一是光學類股,最剽悍的是玉晶光(3406),從去年底的一一二到三七三元、漲幅達二.三三倍,漲幅逾倍的還有聯一光(3441)二.二四倍、先進光(3362)二.○七倍與新鉅科(3630)一.六一倍,亞光(3019)與佳凌(4976)也有逾九成漲幅。
這些漲幅較大的光學元件股,目前以大立光及玉晶光最為強勢,在量價配合相對健康,技術指標依舊偏多且法人未大幅賣超前,預期仍有持續創高機會,而先進光與聯一光則維持高檔震盪,若量能有所突破或法人買盤轉趨積極,則有挑戰高點的機會,而漲多拉回但業績不錯的亞泰(4974),可留意法人動態。
以光學股為例,一是操作應以強勢股為主,趨勢是波段操作的好朋友,觀察重點在於量能,若可延續且持穩,則攻擊方易握主動權;第二,大立光是龍頭,但是並非漲幅最大,基本面轉機與爆發力是因素,籌碼則是關鍵;第三,若無業績僅靠題材或只是跟漲,怎麼上就怎麼下;第四,強者恆強,補漲彈幅難以跟上。
第二為中高價股,近期創波段高如譜瑞KY(4966)、群聯(8299),突破四○○元關卡,亞德客KY(1590)、祥碩(5269)、可成(2474)、璟德(3152)漸朝向四○○元靠攏,另包含GIS-KY(6456)、康控KY(4943)、聯德(4912)、穩懋(3105)、京鼎(3413)、智伸科(4551)連番大漲,台股百元俱樂部成員已達一六○家!
股價在前 基本面需跟上
然而,操作時除了擇優操作強勢股外,若股價轉弱也要嚴守退場紀律。近期最駭人的是遊戲股的大宇資(6111),雖然並未發現內部人進出或違法事項,然而一個月從二六四.五元崩跌至七一.二元,不論對投資人或公司形象,都是重傷害,月線視為短期支撐,季線跌破且站不回則中期趨勢扭轉,不可不防。
立訊概念股搭i8順風車
站上萬點以科技類股為首,傳產族群偶有佳作,金融股則堪稱沉默的無名英雄,金控股中包含開發金(2883)、台新金(2887)、中信金(2891)與第一金(2892),目前仍處創高軌道當中,雖然隨著台股的演進,今年不少金融股都提升現金股息比重,不過仍有不少個股殖利率在五%上下,是存股派的大本營。
龍頭、高價與權值股穩住盤面,加權指數量能回升至千億元,國際系統性風險尚未出現,是相對有利於中低價個股表現的時機,兩個附表分別從今年漲幅排行,與近期股價持續創高,以成交量能作為基本篩選條件,並搭配第二季與上半年營收表現,成交量能放大與法人買盤轉趨積極,可視為攻擊發起訊號。
蘋果新智慧手機是第三季最大題材,其中可以留意與立訊集團相關個股,近期最強勢當屬康控,iPhone 8防水元件於七月開始試生產,八月將交貨給下游客戶美律(2439),且可望延續到明年初,法人預期業績將自第三季起一路創新高,股價衝破二○○元大關,量價尚未見到失控,後勢法人態度是關鍵。
中低價飆股四射
美律同樣搭上新iPhone商機,僅花三個交易日就完成填息,且頭戴式耳機持續熱賣,預計出貨周期將至今年底,下半年除了現有產品線持續出貨外,還有超過十款耳機將陸續量產,其中包括美系客戶即將於第三季發表的耳塞式耳機和頭戴式耳機改板,搭配切入美系手機揚聲器,今年滲透率可望更加提升。
連接器廠宣德(5457),已獲立訊入股四年,雖業績上漸有起色,但去年與今年第一季虧損,不過過去兩年積極調整體質,今年更換董事長為立訊集團業務最高主管蔡鎮隆,於股東會上表示今年隨各項產品逐步量產,將可望重回獲利軌道,並任命陳立生擔任總經理,近期量價齊揚,股價漲幅已是超過三成。
電源管理IC廠虹冠電(3257),雖然近年因PC市場持續衰退,不過經過幾年的調整,研發多時的新電源架構在轉換效率與體積上獲得重大突破,專攻NB、平板電腦與手機等小瓦特數電源供應器市場,雖然認證時間長,然未來展望將漸入佳境,近兩個月股價漲幅超過四成,底部成形並創下一年半來新高價位。
此外,近期衝上波段高點的低價個股,還可留意如PCB的柏承(6141)、入股訊息頻傳的泰山(1218)、打入蘋果HomePod供應鏈的力麗(1444)、具減資與揚聲器題材的美隆電(2477)、比特幣挖礦概念的撼訊(6150)等,都具備價量齊揚的條件,然仍須留意基本面與籌碼面的配合,才有利持續向上挑戰。